Лебедь Дмитрий | FXMAG.RU
Логин: Пароль:
Забыли пароль?Зарегистрироваться
1411
Лебедь Дмитрий
Рынок криптовалют
Bitcoin по 100 000 $? Чем обернется для рынка криптовалюты запуск фьючерсных контрактов

Bitcoin по 100 000 $? Чем обернется для рынка криптовалюты запуск фьючерсных контрактов

90-95 процентов торговли золотом – это не поставочные контракты, что говорит об высокой доле спекулятивных операций за счет производных инструментов. Около 100 процентов торговли биткоином – это реальные монеты, которые сосредоточены на криптовалютных биржах и электронных кошельках участников рынка. С момента запуска фьючерсных контрактов на биткоин меняется многое, как минимум то, что последняя тенденция будет меняться и превратиться в что-то похожее к золоту. Сильно ли такие события могут изменить курс биткоина, и повлияет ли это на дальнейшее развитие рынка криптовалюты? Да, и достаточно радикально!

В первую очередь, речь идет об изменения курса биткоина и дальнейшего его движения. На текущий момент, рыночная капитализация биткоина составляет около 215 млрд долларов (55% рыночной капитализации всего рынка криптовалюты). Таким образом, мы можем говорить об биткоине не как об акциях Apple и Google на фондовом рынке, а как об определенном бенчмаркинге/индикаторе, которым биткоин похож на S&P500 (рыночная капитализация которого в десятки раз выше – около 20 трлн долларов).

Именно по этой причине, как минимум глупо звучат разговоры о том, что биткоин – это пузырь, актив которого чрезмерно перекуплен. Если заглянуть на баланс активов ФРС, то сумма средств, расположенных на нем составляет около 4,5 трлн долларов. Именно баланс ФРС – это своеобразный пузырь, биктоин – нет!

Таким образом, как минимум, мы увидим перераспределение финансового капитала с того же фондового рынка и рынка производных инструментов (облигаций, сырья, валюты и т.д.) к рынку криптовалюты через фьючерсные контракты на биткоин.

Более того, необходимо отметить то, что с момента запуска торгов биткоинами на Уолл-Стрит произойдет основное революционное изменение – допуск к данному инструменту получат и институциональные инвесторы. Одна речь идет об криптовалютных фондах, где капитализация клиентских средств составляет 10 – 100 млн долларов. Другая речь идет об крупнейших американских банках, хедж-фондах и т.д., где минимальные инвестиционные позиции осуществляются не редко от суммы 1 млрд долларов. Стоит лишь представить, что будет с курсом биткоина, когда с ним начнут работать институциональные инвесторы. Курс 100 000 долларов выглядит не таким уж и пределом!

Помимо данного положительного изменения у нас возможны следующие бонусы, среди которых формирование ETF с биткоина, что позволяет дополнительным денежным средствам с пассивных фондов стать стимулирующим фактором роста курса актива.

Кроме того, стоит не забывать и об других криптовалютах, включая альткоины. В случае успешного эксперимента с биткоином, Уолл-Стрит захочет новые инструменты, среди которых будут фьючерсные контракты на другие токены, как Ethereum, Ripple, NEO, Dash и т.д.

Но, в «бочке меда есть капля дегтя», которая может как минимум испортить «успешную жизнь» для так званных «хомяков». Основная категория участников рынка криптовалюты – это трейдеры, которые имеют минимальный опыт работы с другими финансовыми рынками. Теперь же, на рынок выйдут не только профессиональные трейдеры Уолл-Стрита, но и ключевой технологический инструмент крупнейших финансовых гигантов мира – торговые роботы (автоматические торговые системы).

Если обратить внимание на текущею особенность торговли на рынке криптовалют, то мы заметим, что такие классические правила трейдинга, как технический анализ, горизонтальные уровни, трендовые каналы, волы Эллиота и сетка Фибоначчи имеют практические идеальное исполнение по основным и другорядным токенам, что не скажешь об других финансовых активах фондового, валютного и товарно-сырьевого рынка.

Таким образом, необходимо предполагать изменение тенденции. Ее суть будет склоняться не только в волатильности рынков, которая в наличие и так, но и в том, что теперь техника будет чаще всего «ломаться». Необходимо заметить, что ключевой вид торговых роботов построены на высокочастотном трейдинге. На данный момент, он маловероятен с первых дней торговли биткоином, но, в дальнейшем, обязательно даст о себе знать, что сделает прежнюю торговую стратегию многих прибыльных криптотрейдеров убыточной.

9
Опубликовано 1 месяц назад
Перейти к комментариям
Лебедь Дмитрий
Обзоры и аналитика рынка
Криптовалюта - пирамида? Йеллен уходит с поста ФРС. Меркель готовится к войне.

В видео Вы узнаете:

- стоит ли инвестировать в #криптовалюту?- что будет с криптой через 10 лет?- почему мы нею заинтересовались?

- уйдет ли Йеллен с поста главы #ФРС?- что будет после выборов в #Германии?- почему кредитный рейтинг #Китая был снижен от S&P?

Также, смотрите прошлое видео, чтобы узнать, что будет с финансовыми рынками из-за сворачивания баланса ФРС:

&t

Рекомендации покупать крипты:#Bitcoin&Cash #Ripple #NEO #OmiseGO #Golem

Подписывайтесь на наши странички:ВК: https://vk.com/ldinvestcompanyСигналы и аналитика: https://vk.com/club86143468

45
Опубликовано 3 месяца назад
Перейти к комментариям
Лебедь Дмитрий
Обзоры и аналитика рынка
Фокус Рынка 03.08.2017

Фокус Рынка 03.08.2017

Экономический календарь

- UBS: РБА как минимум год не будет повышать процентную ставку из-за высокого курса AUD;

- ASB оттянули прогноз по следующему повышению ставки РБНЗ до февраля 2019 года;

- Квартальные результаты Apple превзошли ожидания аналитиков из-за чего акции демонстрируют уверенный рост;

- Аналитики Barclays, JP Morgan, Needham, Guggenheim и Citigroup повысили целевую стоимость акций Apple (AAPL) до 146$, 176$, 175$, 190$ и 170$ соответственно;

- Pacific Investment Management Company ожидают, что ЕЦБ начнет сокращение баланса с 2020 года;

- Российский рубль снижается из-за подписания Трампом документа по новым санкциям против РФ (P.S. Вполне возможно, что пара USD/RUB обновит свой диапазон между 61 - 65);

- Oxford Economics: ЕЦБ пересмотрит прогнозы по инфляции в сторону снижения из-за высокого курса евро;

- Запасы сырой нефти и нефтепродуктов в США упали;

- Добыча нефти в США увеличилась на +20 000 барр/день;

- ANZ рекомендует оставаться в стороне по отношению к американскому доллару из-за возможного окончания нисходящего тренда (P.S. Пришло время искать инструменты, где можно открывать покупки по USD до зимы 2017/2018).

P.S. – Комментарии руководителя investment partnership LDinvest Дмитрия Лебедя.

12
Опубликовано 5 месяцев назад
Перейти к комментариям
Лебедь Дмитрий
Обзоры и аналитика рынка
Фокус Рынка 02.08.2017

Фокус Рынка 02.08.2017

Экономический календарь

- МВФ предлагает Японии ускорить свои реформы, включая Абэномику;

- Barclays: пара USD/CAD вырастет до 1,29 к концу текущего года (P.S. Рационально покупать пару до конца года с области 1,24 – 1,25);

- Уровень безработицы в Новой Зеландии снизился с 4,9% до 4,8%;

- Индекс деловой активности в производственном секторе Еврозоны упал с 57,4 до 56,6;

- Индекс производственной активности PMI Великобритании вырос с 54,2 до 55,1;

- Рост ВВП в Еврозоне увеличился с +1,9% до +2,1%;

- Личные доходы в США упали до нулевой отметки, личные расходы до +0,1% (P.S. Эти данные приведут к замедлению роста инфляции и ВВП в третьем квартале);

- Производственный индекс ISM США упал с 57,8 до 56,3;

- LBBW: к середине 2018 года курс пары EUR/USD будет около 1,10;

- JP Morgan: падение швейцарского франка чрезмерно сильное;

- Erste Group: ЕЦБ может ухудшить прогнозы по инфляции, что вызовет падение парыEUR/USD ниже 1,15;

- UBS: РБА может понизить прогноз по росту ВВП Австралии;

- Reuters: производство нефти в ОПЕК выросло до максимальных значений 2017 года из-за Ливии;

- Квартальная прибыль Pfizer оказалась выше, чем прогнозы аналитиков.

P.S. – Комментарии руководителя investment partnership LDinvest Дмитрия Лебедя.

14
Опубликовано 5 месяцев назад
Перейти к комментариям
Лебедь Дмитрий
Обзоры и аналитика рынка
Почему никто не хочет покупать Twitter?

Почему никто не хочет покупать Twitter?

Акции компании Twitter принято считать наибольшей неудачей технологической биржи СШАNasdaq, ведь с момента их IPO, когда цена бумаги была около 45$ произошел нисходящий тренд до области 14$ – 18$.

При этом, в декабре 2013 года, стоимость акций Twitterд остигала своей исторической отметки – 74,70$ за одну бумагу. Вполне возможно, что такую рыночную стоимость данной компании мы уже не увидим, ведь ее бизнес принято считать «умершей» идеей.

Динамика стоимости акций компании Twitter (TWTR)

Единственный вопрос, который интересовал инвесторов и создавал ажиотаж вокруг данной компании – это ее поглощение со стороны других более крупных конкурентов, пытающихся выйти на рынок социальных сетей. Главная проблема такой идеи – это наличие слухов и отсутствие фактов, включая подтверждение со стороны официальных лиц компаний-претендентов и в конечном итоге формирование мнения о том, что все это обычная «утка», которая как прилетела, так и улетела, к тому же очень давно…

Пик провала идеи «Buy-buy» произошел еще осенью 2016 года, а точнее быть 6 октября. До того момента, компания Twitter имела четырех претендентов, каждый из которых имел бы свои мотивы для осуществления данной сделки по любой цене.

Среди наиболее известных претендентов были компания Google и Apple. Более того, последние не проявляли особо активного внимания к Twitter и их интерес вызывал у Уолл-Стрита скепсис. Следующими претендентами являлись еще две компании: Walt Disney и Salesforce.com, которых считали более активными в своей внешней инвестиционной политике.

Изначально опровержение об интересе Google и Apple было озвучено на новостном сайте Recode. Но, наибольший удар для акций компании Twitter было официальное заявление руководства Walt Disney о том, что они вели переговоры, но решили выйти с данной сделки и оставить идею о поглощение «птички» в далеком прошлом, что означает отсутствие вероятности возврата к исходной точке.

Реакция рынка для стоимости ценных бумаг Twitter была губительной. Для примера, 22.09.2016 акции стоили около 18,50$. На слухах о поглощение они до 05.10.2016 выросли к ценовой отметке 25,25$, что составило рост +36,49%, что за 2 недели торгов Nasdaq считалось лучшим бычьим трендом. Но, на опровержение слухов, акции Twitter обвалились 06.10.2016 до отметки цены 19,60$, а через неделю до 16,30$, что было на -11,89% ниже первоначальной цены.

Единственный претендент, который оставался на приобретение компании Twitter –Salesforce.com сообщил CNBC о том, что разговоры о возможном поглощение являются неправдивыми и официального подтверждения руководство компании не дает.

В конечном итоге, осенью 2016 года компания Twitter обрела возможность быть выкупленной другими конкурентами, но в результате не получила ни одного официального предложения, что остается и до сегодняшнего дня. Возникает вопрос, почему ни одна компания Уолл-Стрит не хочет выкупить «птичек», особенно в свете того, что их рыночная капитализация составляет лишь 11,76 млрд долларов?

Причина как раз в их бизнес-модели, которая имела судьбу быть убыточной еще до проведения IPO компании Twitter. Анализируя квартальные отчеты за последние периоды, мы заметим, что динамика чистого убытка недопустима, а последние результаты за второй квартала 2017 продемонстрировали -116,49 млн долларов. Единственный положительный момент – это снижение размера чистого убытка, начиная с 2013 и заканчивая концом 2016 (с -645,32 млн долларов до 456,87 млн долларов), но такая динамика положительной реакции у инвесторов не вызывает.

Основной источник генерирования дохода компании, реклама, практически не работает. При этом штаб Twitter составляет 3583 человек, а производительность их труда 685 250 долларов дохода, что меньше, чем средний показатель по отрасли IT-технологий в США (963 090 долларов).

Таким образом, мы можем сделать выводы о том, что убыточной является не только бизнес-модель компании, но и вся ее система менеджмента, где работа с персоналом вызывает огромные убытки из-за раздутого штаба сотрудников.

Однозначно, при идее покупки компании, возникает вопрос: что сделать, чтобы Twitter стал прибыльной компанией? Ответ на данный вопрос никто не дает. Его найти не может ни руководство компании, ни ее бывшие ТОПы, ни ее основные акционеры. При этом, явно аналогичный вопрос возникает и у Тима Кука, который ломая голову понял, что поглощениеTwitter для Apple будет лишь пустой тратой капитала, а в дальнейшем и «головной болью».

Пока нет ответа от руководства самих «птичек» – до тех пор компания и будет считаться неудачным проектом. Вряд ли текущий ТОП-менеджмент Twitter найдет решение своих проблем, поскольку генерирование дохода через ту же рекламу не панацея из-за отсутствия роста уникальных посетителей данной социальной сети. Сама генеральная идея Twitter и ее основные принципы потерпели фиаско, а рынком не были приняты. Изменить это – это изменить весь бизнес «птичек», от которого останется лишь название и юридический адрес.

Исходя из такого, логично предположить дальнейшее давление цен на акции компании Twitter и стоит заметить, что это происходит, когда конкуренты и рынок демонстрируют уверенный исторический рост. Как только на американский фондовый рынок придет медвежий тренд, стоимость бумаг «птичек» может упасть до считанных долларов или даже центов, а это и может уже послужить причиной для поглощения со стороны конкурентов, только за считанную «мелочь», по дешевке, что акционерам и инвесторам Twitter радости не принесет. Увы, но эта компания не создана для того, чтобы зарабатывать деньги. Ее судьба – остаться позади и возможно уйти в скором времени в канун.

14
Опубликовано 5 месяцев назад
Перейти к комментариям
 
Лебедь Дмитрий

CEO-Founder инвестиционного партнерства LDinvest
Регистрация на проекте: 11.03.2016
Написал комментариев: 23
Записей в блоге: 479
Подписчиков: 1411
Сайт: ldinvest.com.ru
Skype: demonchikkiev

Содержание блога:
Форекс-объявления:

Показано форекс-объявлений:
в декабре: 82 180 025;
вчера: 4 297 478 на 447 сайтах;
Разместить форекс-объявление
 Forex Magazine © 2004-2018